Fonden PriorNilsson Evolve Global minskade 4,00 procent i september, vilket var sämre än fondens jämförelseindex som steg 1,32 procent. Sedan årsskiftet har fonden minskat 4,75 procent och är därmed sämre än index som har minskat 0,80 procent. Det framgår av en månadsrapport.

Inledningsvis diskuterar förvaltarna de punkter som drog ned avkastningen under månaden.

De sämsta bidragen till fondens utveckling under september kom från Karnell Group, CBIZ samt Asker Healthcare.

Generellt noterades en negativ rekyl i vissa av förvärvsbolagen med hög vikt i portföljen, däribland Karnell, Beijer Alma, MedCap samt Asker.

Även fondens övervikt mot svenska småbolag missgynnade relativavkastningen, vilket delvis förklaras av att amerikanska småbolag gick starkt samtidigt som dollarn stärktes mot svenska kronan.

I den positiva vågskålen återfanns istället OEM International, Medspace och Winmark.

OEM International förklaras ha stått emot den svaga trenden bland svenska småbolag. Enligt förvaltarna kan motståndskraften hänvisas till två nya köprekommendationer vid inledningen av september, då Carnegie och Handelsbanken inledde bevakningar av bolaget.

Nya innehav i fonden under månaden är Yubico och Noba Bank. Innehaven i Deckers Outdoor och Donaldson har ökats, medan innehavet i Annehem har minskats. Positionerna i Bruker, Cellavision, Idun Industrier och Comet Holding har avyttrats helt.

De största innehaven i fonden vid månadsskiftet var Karnell, Beijer Alma och OEM International med vikter om 8,4, 6,0 respektive 5,9 procent.

Adam Fransson
Nyhetsbyrån Finwire

Läsaren av innehållet kan anta att Finwire har erhållit eller kommer att erhålla betalning för utförandet av finansiella företagstjänster från bolaget. Ersättningen är på förhand avtalad och är inte beroende av innehållet.‌