Under torsdagen publicerade placera.nu en intervju med Avanza Banks vd Nicklas Storåkers som svarade på frågor om läget i banken mot bakgrund av den oro som finns på finansmarknaden just nu.

Budskapet var att Avanza Bank står stabilt. Främst på grund av att Avanza har en mycket försktig syn in- och utlåning. Men frågorna strömmade in under torsdagen. De flesta gäller vad som händer med kapitalförsäkringar i den händelse att Avanza Bank mot alla odds ändå skulle gå i konkurs.

Här följer svaren:

Är min pengar trygga hos Avanza Bank? Mvh, Erik.

Nicklas Storåkers svarar: Hej Erik. Ja, dina pengar är trygga hos Avanza Bank. Vi är stolta över att kunna se en kund i ögonen och säga att det kanske inte finns ett tryggare ställe att ha pengarna hos. Det ska vara staten i sånt fall. Och eftersom vi arbetar på att från och med idag erbjuda våra kunder att köpa statspapper (s k statsskuldsväxlar) så är det i sånt fall lika tryggt hos Avanza Bank som hos staten.

Avanza Bank hade ett hyfsat starkt nettoinflöde av kapital under turbulensen i förra veckan. Det ser vi som ett starkt kvitto på förtroende från kunderna.

----

Hej! Jag har en kapitalförsäkring hos Avanza,vad händer om Avanza skulle gå i konkurs. Mvh. Carl-Erik Alfredsson

Nicklas Storåkers svarar: Hej Carl-Erik. Det har kommit in flera frågor (från Ingvar, Conny m fl) om kapitalförsäkringar och jag sammanfattar svaret på alla frågor här. Detta svar blir därför ganska långt. Min ambition är att vara supertydlig så att det inte råder några tveksamheter. Längst ner finns också några tips.

För det första - Avanza Bank är en av Sveriges absolut tryggaste banker. Jag har förstås också ett sparande i en kapitalförsäkring och jag sover gott om natten. Vi har alltid haft som strategi att bara göra saker som vi förstår och ta låg risk. Vi har alltså noll och intet av de problem som nämnts i media att andra banker har (bostadsobligationer osv). Vi har urstark lönsamhet och inte en enda krona i lån förutom inlåning från våra kunder. Vi är det avseendet oberoende från kapitalmarknaden. Ingen bank har mig veterligen lägre kreditförluster än vad vi har haft - nära nog noll. Det är få banker som kan stoltsera med den stabilitet som Avanza Bank representerar.

För det andra - vilken lagstadgad trygghet gäller för en kapitalförsäkring? Till att börja med är det värt att nämna att ett livförsäkringsbolag aldrig gått i konkurs i Sverige. Någon frågade om det är teoretisk möjligt att ett försäkringsbolag skulle kunna gå i konkurs och svaret är ju förstås ja.

Samma lagar och regler gäller för Avanza Bank som för alla andra banker och försäkringsbolag.

Först ska vi reda ut begreppen; om du har ett IPS-konto, aktie- och fondkonto eller sparkonto så är du kund i bolaget Avanza Bank AB. Har du en pensions- eller kapitalförsäkring så är du kund i systerbolaget Försäkringsaktiebolaget Avanza Pension. Dessa bolag är alltså separata från varandra och olika lagar gäller för banker och försäkringsbolag i Sverige. Den enda kopplingen mellan bolagen ur ett trygghetsperspektiv är att om du har likvida medel på ditt pensions- eller försäkringssparande, så placeras dessa pengar i slutändan hos Avanza Bank.

Samma regler gäller för en kapitalförsäkring som för en pensionsförsäkring vid händelse av konkurs:

1. Dina värdepapper är, oavsett belopp, skyddade. Med värdepapper avses t ex aktier, fonder, obligationer osv.

2. Dina likvida medel är också, oavsett belopp, skyddade om Avanza Pension skulle gå i konkurs. Men om Avanza Bank går i konkurs är dina likvida medel inte skyddade överhuvudtaget. Det är inte synonymt med att likvida medel är förlorade, men du riskerar att förlora en del eller alla likvida medel.

Varför saknas ett skydd vad gäller likvida medel i ett pensions- eller försäkringssparande då? Det handlar om att svenska lagar saknar tydliga trygghetslösningar för pensions- och försäkringssparande, som t ex Insättningsgarantin som finns för banksparande. Jag kan berätta att jag redan i december förra året skrev ett brev till finansministern och finansmarknadsministerna och krävde ett sådant skydd. Men ännu har inget hänt.

Så vad kan du göra då om du inte gillar att ha likvida medel i ett pensions- eller försäkringssparande som saknar lagstadgat skydd? Här är två tips:

1. Köp en räntefond. De är skyddade oavsett sparform. De ger en stabil avkastning som ungefär motsvarar räntan på likvida medel. Du kan läsa Jesper Strandbergs analys om räntefonder här.

2. Vi arbetar på att från och med idag erbjuda våra kunder att köpa statspapper. Då placerar du dina likvida medel med ränta hos staten och pengarna är helt skyddade. Förhoppningsvis kommer vi redan senare under dagen eller på måndag lägga ut ett erbjudande - så håll ögonen öppna på vår förstasida.

Hoppas att ni fått svar på alla frågor om kapitalförsäkringar!

----

Om Avanza Bank går i kk så skyddas likvida medel inte alls medans värdepapper skyddas till 100 procent. Rätt eller fel. Om fel, vad gäller? Mvh Bo Wiklund

Nicklas Storåkers svarar: Hej Bo. Värdepapper skyddas till 100 procent oavsett belopp och oavsett sparform.

Sammantaget, så har du ett gott skydd inom såväl bank- som försäkringssparande om du har pengarna hos Avanza Bank.

Nicklas Storåkers svarar: Hej Björn. Om du köper värdepapper är de 100 procent skyddade oavsett belopp i bägge sparformer. Om du har likvida medel, se mitt svar till Bo W.

----

Hejsan, Under förhoppningen att få svar på de frågor som ställdes enligt den artikel ni publicerade idag, kommer här en del frågor.

På vilket sätt utnyttjar Avanza Bank för tillfället marknadsläget för att positionera sig för framtiden?

Vilket är det största hotet mot att Avanza Bank fortsätter att växa och ta marknadsandelar på sparmarknaden? Vad kan realistiskt sett hindra en fortsatt positiv utveckling för Avanza som nätbank?

Hur långt har Avanza kommit i sin återköpsstrategi av aktier?

Har Avanza planer på att börja med andra banktjänster? Exempel såsom exempelvis Internetbetalning, ett kontokort/kreditkort kopplat till ett sparkonto på Avanza, utlåning till bostadslån och liknande. (realistiskt sett borde väl Avanza kunna hålla en kreditvärdighet som är än högre än storbankena och dessutom kunna backa upp ett låneerbjudande som är än mer attraktivt gentemot övriga marknadsaktörer i och med att Avanza har en bättre kostnadsstruktur). Att ni nästan har tio miljarder i "överskottslikviditet" innebär ju en del möjligheter på olika sätt.

Tack för att du gör ett så sjukt bra jobb Storåkers. Har snackat med dig när du föreläst på handelshögskolan och jag vill också säga att du är en helt enorm förebild för oss unga!

Mvh David

Nicklas Storåkers svarar: Hej David. Tack för dina vänliga kommentarer, du har verkligen lärt dig av devisen "inget smicker kan vara för grovt"...

Nu till dina frågor: Först avseende återköp. Vi har inte gjort så mycket. Du kan dagligen följa våra återköp här.

Vi ser väldigt goda möjligheter att ta marknadsandelar i denna svaga marknad. Vår verksamhet har alltid bedrivits efter att kunna vara starka även när marknaden är svag, så vi ser goda möjligheter att flytta fram våra positioner just nu!

Och det är därför kul att kunna konstatera att vår kontotillväxt var på rekordnivåer under första halvåret, trots den dåliga marknaden. Vi fick in 4.200 MSEK netto i nytt kapital från våra kunder under samma period, vilket var hela 50 % högre än samma period föregående år. Det är ett kvitto på förtroende från våra kunder!

Detta syns inte minst inom Avanza Private Banking där vi upplever god efterfrågan från större kunder. Vi tror många ställer sig frågan varför de betalar massa höga avgifter till en annan bank om portföljen ändå inte går bra. Därför flyttar många till oss och får kanske upp till 70 procent lägre courtage och dessutom förhoppningsvis gör klokare beslut som i sin tur ger bättre avkastning.

Det största långsiktiga hotet mot Avanza Bank är naturligtvis att vara konkurrenter - till exempel storbankerna - bli bättre inom sparande på nätet. Samtidigt representerar det en möjlighet eftersom de då utbildar fler kunder att använda nätet för sparande.

Vi har inga planer på andra banktjänster. Skälet är enkelt: Vi gör bara saker som vi är bäst på eller är övertygade om att vi kan bli bäst på. Inom sparande kan vi med trovärdighet säga att vi kan dubbla våra kunders pensioner (om kunden är 35 år). Även om man har kortare kvar till pensionen kanske vi ändå kan ge 10, 20, 40 procent mer tillbaka till dig som kund - och det är mycket pengar. Men trots detta så har vi bara drygt 1 procent av den svenska sparmarknaden som uppgår till 4 000 Mdr SEK. Så vi ställer ju oss frågan varför vi inte har en miljon sparkunder? Det är huvudutmaningen och också fullt möjligt. Så den enklaste tillväxten finns i många år där vi är som bäst - för svenska sparare!

----

Har verkligen inte Avanza Bank andra värdepapper än statsskuldsväxlar? Inga aktier? Inga obligationer? Hur kan Avanza Bank betala ränta på inlåningen? ME

Nicklas Storåkers svarar: Avanza Bank har inga aktier och inga obligationer. Avanza Bank har två typer av tillgångar; dels utlåning till de kunder som vill belåna sina värdepappersportföljer (cirka 25 procent), dels överlikviditet (cirka 75 procent). Värdepappersbelåningen är en mycket stabil verksamhet och belåningen är i genomsnitt låg (cirka 5 procent av totala marknadsvärdet). Historiskt har vi haft nära nog noll i kreditförluster.

Vad gäller överlikviditeten så kan vi placera den på två sätt; antingen hos andra banker eller hos staten. Om vi placerar hos andra banker så får vi bara placera dem hos större, nordiska banker. Vi placerar bara hos stabila banker som vi känner väl. Vi sprider riskerna men har aktivt valt bort vissa banker. Vi placerar pengarna utan bindningstid, vilket gör att vi kan flytta pengarna direkt. Vi kan, om vi vill, placera allt hos staten.

Både värdepapperskrediterna och överlikviditeten ger ränta som gör att vi kan betala ränta på inlåningen.

Men vänlig hälsning, Nicklas

Missade du intervjun med Nicklas Storåkers, läs den här.