STOCKHOLM (Nyhetsbyrån Direkt) It-återförsäljaren Dustins rapport för det fjärde kvartalet i det brutna räkenskapsåret 2025/2026 har stärkt Handelsbankens syn att lönsamheten förbättras trots en utmanande efterfrågemiljö.

Det skriver banken i en analys, där riktkursen höjs till 2:80 från 2:70 kronor och rekommendationen köp behålls, vilket Nyhetsbyrån Direkt tidigare skrivit.

"Framöver räknar vi med att volymutvecklingen för arbetsplatsprodukter förblir dämpad, delvis eftersom efterfrågan tidigarelagts. Högre hårdvarupriser bör dock kompensera för detta till viss del", skriver Handelsbanken, och tillägger:

"Viktigare är att vi ser ytterligare potential för lönsamhetsförbättringar genom mer selektiv kontraktsteckning, effektivitetsvinster från tidigare kostnadsbesparingar och fortsatt fokus på lönsam tillväxt inom SMB."

SB1 Markets anser att Dustin ser ut att ta ett steg i rätt riktning genom förbättrad kostnadskontroll och ett tydligare fokus på lönsamhet.

"Samtidigt är spannet mellan möjliga resultatutvecklingar stort, eftersom även mindre förändringar i bruttomarginalens utveckling kan få betydande effekt på resultatet", skriver banken, som upprepar rekommendationen neutral men höjer riktkursen till 1:90 från 1:80 kronor.

Dustin handlades upp över 3 procent på en sur Stockholmsbörs kort efter öppning på torsdagen.

Desmond Garney +46 8 5191 7935

Nyhetsbyrån Direkt