REDAKTIONEN SVARAR: Hej Håkan. Din fråga är väldigt stor och svaret skulle kunna bli en hel bok med listor över källskatteavtal mellan olika länder, fondtyper, ägarformer och resonemang om återvinning av källskatt i Sverige.Men, det korta svaret är att om du har en fond som ger utdelning så slipper du den svenska utdelningsskatten på 30 procent om du äger fonden i en kapitalförsäkring, KF. Oavsett vilken fond det gäller. Du undviker också reavinstskatt när du säljer dina andelar, oavsett vilken fond det gäller.

Fonden som du nämner är registrerad i Luxemburg och ger inte utdelning. Så det enda du behöver ta ställning till är om du vill betala 1 procents skatt på hela ditt sparbelopp (KF), eller 30 procents skatt på reavinsten när du säljer (vanlig depå), om det blir en vinst.Om fonden är utländsk och ger utdelning avgår däremot ofta ungefär 15 procent av din utdelning i källskatt i det landet. Men det gäller oavsett din sparform i Sverige.

Även om fonden inte ger utdelning, så drabbas den av källskatt på utdelningar från innehavsbolag i andra länder. Systemet med källskatt är globalt, men skattesatserna avtalas bilateralt mellan länderna och kan variera. Källskatten drar ned nivån på den utdelning fonden får och drar alltså ned avkastningen. Men det är fenomen som finns oavsett hur du som svensk äger dina fondandelar.

Orsaken till att du har hört att det inte lönar sig med utländska papper i kapitalförsäkringar är att de har marknadsförts som en sparform som är skattefri på utdelningar och reavinster. Därför har det kommit som en kalldusch för många att det ändå blir skatt när det gäller utländska fonder, och även på utdelningar från utländska bolag. (Observera här slamkrypare som ABB och Astra Zeneca, som formellt inte är svenska bolag.)

Mitt råd till dig är alltså: Bedöm vad som är viktigast; 1 procents skatt på ditt kapital, eller 30 procents skatt på reavinsten. Sedan ska köra på de fonder aktier du tror på.