Fonden Robeco New World Financial E EUR steg 2,64 procent i december, vilket var sämre än fondens jämförelseindex som steg 3,05 procent. Under det gångna helåret har fonden avkastat 11,84 procent och är därmed sämre än index som har ökat 13,38 procent. Det framgår av en månadsrapport från förvaltarteamet bestående av Patrick Lemmens, Michiel van Voorst och Koos Burema.

Inledningsvis konstaterar förvaltarna att december blev en positiv månad med starkt stöd från Aging Finance, medan Emerging Finance och Digital Finance drog ned avkastningen.

Bland de största bidragsgivarna fanns UBS, Ping An, Citigroup, Standard Chartered, Barclays, Capital One och Deutsche Bank.

Största negativa bidrag kom från Coinbase, Nu Holdings och Aegon. Sektormässigt gynnades fonden främst av försäkring och konsumentfinans, medan bankerna som grupp utvecklades svagare.

Vidare skriver förvaltarna att marknaden präglats av återhämtning inom finanssektorn, med ökad aktivitet i kapitalmarknaderna och positiva kommentarer om kvaliteten på tillgångarna, bland annat från Goldman Sachs Financial Services-konferens.

Amerikanska banker framhöll en konstruktiv makrobakgrund med stabila konsumenter, låg arbetslöshet och positiv reallöneutveckling. Aging Finance noterade en uppgång i M&A och börsintroduktioner, medan Emerging Finance och Digital Finance påverkades av politisk osäkerhet, handelsrisker och fallande kryptopriser.

Avslutningsvis påminner förvaltarteamet om fortsatt fokus på kvalitetsbolag med starka balansräkningar och långsiktig efterfrågan på pensions- och försäkringslösningar.

Även om reglering och makroförhållanden kan påverka kortsiktigt, finns fortsatt potential i Emerging Finance tack vare ekonomisk återhämtning och attraktiva värderingar. Digital Finance har också god potential genom strukturella möjligheter inom betalningsinnovation.

De största innehaven i fondens portfölj vid månadsskiftet var Citigroup på 3,57 procent, följt av Bank of America och Charles Schwab med vikter om 3,46 respektive 3,32 procent.

Hugo Ringborn
Nyhetsbyrån Finwire

Läsaren av innehållet kan anta att Finwire har erhållit eller kommer att erhålla betalning för utförandet av finansiella företagstjänster från bolaget. Ersättningen är på förhand avtalad och är inte beroende av innehållet.