I slutet av 2007 uppgick fondförmögenheten till nästan 800 miljoner kronor i Swedbank Robur Momentum. Förvaltningsstrategin har gått ut på att investera globalt i marknader som har stigit mycket månaden innan. Det har varit ett jättedåligt sätt att försöka tjäna pengar.

Under åren har fondens kapital fallit kraftigt och uppgår idag till drygt 100 miljoner kronor. Bakom minskningen ligger både uttag och värdeminskning. De senaste tre åren har fonden backat med 22 procent, vilket kan jämföras med en global indexfond som har stigit med 28 procent. Även på längre sikt, fem år, har fonden varit usel och avkastningen ligger på minus 21 procent medan indexfonden har stigit med 22 procent.

Redan i oktober 2010 varnade vi för Swedbank Robur Momentum och rekommenderade alla fondsparare att säljamed motivationen med att man inte längre ska behöva förlorar pengar på fonder där förvaltarna försöker leka globala finansgenier. Vilket de uppenbarligen inte var. Sedan dess har fonden fallit med 25 procent.

Nu tillkännager Swedbank Robur att fonden avvecklas den 17 oktober och slås samman med Swedbank Robur Global. Swedbank Robur motiverar nedläggningen med att fonden har tappat attraktionskraft, vilket dels inneburit färre fondandelsägare, dels att fondförmögenheten har minskat under åren.

Däremot skrivs inget om att resultatet har varit förödande dåligt.

Den 17 oktober sker också fler fondförändringar hos Swedbank Robur. Swedbank Robur Privatiseringsfonden slås ihop med Swedbank Robur Global. Privatiseringsfonden investerar i företag som tidigare varit statligt ägda och sedan privatiserats eller håller på att privatiseras.

Det var en riktig vinnarstrategi före finanskrisen men har varit klart sämre sedan dess. De senaste tre åren har fonden backat med 7 procent och med 21 procent de senaste fem åren.

Ethica Offensiv slås ihop med Ethica Sverige Global som ändrar placeringsinriktning och namn. Det nya namnet blir Swedbank Robur Ethica Global och den nya placeringsinriktningen blir helt global. Idag placerar fonden cirka 50 procent av kapital i Sverige och 50 procent globalt.

De som idag äger fondandelar i dessa fonder och vill följa med till de nya fonderna behöver inte göra något. Det blir inte heller någon skattekonsekvens av fondsammanslagningarna.

Enligt uppgifter till Placera kommer det ske ytterligare nedläggningar och sammanslagningar under hösten.