Tellusgruppen AB (publ.) redovisar sin starkaste delårsrapport sedan börsnoteringen. Lönsamheten förbättrades under andra kvartalet med en justerad EBITDA om 10,3 MSEK (4,6). Intäkterna ökade med 4,1 procent till 135,8 MSEK (130,5). Kassaflödet från den löpande verksamheten ökade till 30,3 MSEK (8,2). Nettoskulden minskade kraftigt till en historiskt låg nivå.

Trots utmaningar i marknaden visar Tellusgruppen en förbättrad lönsamhet och finansiell stabilitet samtidigt som verksamheterna levererar god kvalitet. Det andra kvartalet 2025 fortsatte den positiva trenden i lönsamhetsförbättring som Tellusgruppen redovisat de senaste kvartalen. Nettoskuld/EBITDA R12 uppgick vid periodens slut till endast 0,1x (5,6x), vilket är ett historiskt lågt värde för Tellusgruppen.

- Tellusgruppen stärker lönsamheten inom sina viktigaste affärsområden. Resultatet pekar på en tydlig förbättring jämfört med motsvarande period föregående år. Kassaflödet stärks och skuldsättningen fortsätter att minska. Det är ett kvitto på att våra strategiska satsningar och det långsiktiga effektiviseringsarbetet ger resultat, säger Tellusgruppens vd Bijan Fahimi.

Andra kvartalet 2025

• Intäkterna ökade med 4,1 procent till 135,8 MSEK (130,5), varav organisk tillväxt uppgick till 1,8 procent och 2,3 procent hänförs till genomförda förvärv.
• Justerad EBITDA uppgick till 10,3 MSEK (4,6) med en marginal om 7,6 procent (3,5).
• Justerad EBITDA exklusive semesterlöneskulder uppgick till 15,6 MSEK (9,9).
• Justerad EBIT med återförda goodwillavskrivningar uppgick till 9,0 MSEK (3,3).
• Periodens kassaflöde uppgick till 8,8 MSEK (5,1) och likvida medel uppgick till 20,2 MSEK (7,8) vid periodens slut.
• Resultat per aktie före utspädning uppgick till 0,2 SEK (-0,3).
• Resultat per aktie efter utspädning uppgick till 0,2 SEK (-0,3).
• Nettoskuld / Justerad EBITDA R12 uppgick till 0,1x (5,6) vid periodens slut.

Väsentliga händelser under året

• Tellusgruppen beslutade i samband med det konstituerande styrelsemötet den 18 juni att övergå till redovisningsstandarden IFRS från och med 1 januari 2026. Syftet är att öka transparens och jämförbarhet i den finansiella rapporteringen.
• Victor Succo utsågs till ny CFO från och med den 1 juni 2025. Han efterträdde Arnar Vidarsson som innehaft posten sedan 2020.
• En riktad emission utfördes i januari vilket innebar en initial utspädningseffekt om cirka 8,0 procent av antalet aktier och röster. Genom den riktade emissionen ökar antalet aktier med 1 388 888 från 16 004 306 till 17 393 194 och aktiekapitalet ökar med cirka 69 222,20 SEK från cirka 797 654,82 SEK till cirka 866 877,02 SEK. Emissionslikviden efter transaktionsavgifter utföll till cirka 6,7 MSEK.
• I samband med den riktade emissionen, utfördes TO-emission av serie TO3. Den blev fulltecknad och avslutades den 22 januari 2025. Antalet aktier ökar då med högst 1 600 430 från 17 755 419 aktier till 19 355 849 aktier och aktiekapitalet med högst 79 765,45 SEK från 884 930,32 SEK till högst 964 695,77 SEK, motsvarande en maximal utspädningseffekt om cirka 9,0 procent av antalet aktier. Optionerna kan nyttjas under perioden 1-15 december 2025.
• Den 1 januari tillträdde Tellusgruppen förvärvet av bemanningsverksamheten Vikariepoolen. Vikariepoolens verksamhet är huvudsakligen bemanning inom förskola, skola och kök och omsätter för närvarande cirka 20 MSEK per år. Grundköpeskillingen uppgick till 3,05 MSEK, varav 0,25 MSEK betalades kontant och 2,8 MSEK betalades genom nyemitterade aktier till priset av 7,7 SEK per aktie vilket innebar 362 225 nyemitterade aktier. Nyemissionen innebar en utspädning för Tellusgruppens befintliga aktieägare om cirka 2,2 procent. Även en mindre tilläggsköpeskilling kan komma att utgå i form av kontanter i början av 2026. Villkoren för tilläggsköpeskillingen baseras på verksamhetens resultat för år 2024-2025.

Väsentliga händelser efter rapportperiodens utgång

• Inga väsentliga händelser finns att rapportera.

Om Tellusgruppen AB (publ)
Tellusgruppen är en långsiktig ägare av välskötta bolag inom sektorerna för utbildning och för barnomsorg. Koncernen är för närvarande huvudman för 28 förskolor, sju grundskolor och tillhandahåller även barnpassning och utbildningstjänster.

Tellusgruppen bildades 2012 som moderbolag för Tellusbarn (Tellusbarn grundades år 2007) och som plattform för framtida expansion inom utbildnings- och barnomsorgssektorn.

Tellusgruppens affärsidé är att starta, driva och utveckla lönsamma och växande dotterbolag som erbjuder högkvalitativa, nyskapande och efterfrågade verksamheter inom sina respektive områden.

För ytterligare information
Bijan Fahimi, vd Tellusgruppen AB
bijan.fahimi@tellusgruppen.se
+46 707 167 453

Certified Adviser
Bolagets Certified Adviser är Mangold Fondkommission AB som nås på telefonnummer 08-503 015 50 och på e-post, ca@mangold.se.

Denna information är sådan information som Tellusgruppen är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersoners försorg, för offentliggörande den 2025-08-08 08:00 CEST.

Bifogade filer
Tellusgruppen Rapport Q2 2025 FINAL

Läs mer på MFN