Fonden Carnegie Strategifond steg 3,02 procent i februari. Sedan årsskiftet har fonden avkastat 3,57 procent. Det framgår av en månadsrapport skriven av förvaltarteamet bestående av John Strömgren, Simon Blecher och Niklas Edman.

Inledningsvis skriver förvaltarna att februari präglades av en intensiv och överlag positiv rapportsäsong för fonden. I flera fall bekräftades en gradvis förbättring av affärsklimatet, trots ett fortsatt osäkert makroekonomiskt och geopolitiskt omvärldsläge.

Samtidigt noterades tilltagande diskussioner kring potentiell AI-disruption i vissa affärsmodeller, vilket bidrog till ökad sektorrotation och högre volatilitet på marknaden.

Bland de innehav som gynnade fonden fanns AAK, som levererade en stabil rapport med stark marginalutveckling drivet av god kostnadskontroll och en förbättrad produktmix.

“Trots viss osäkerhet kring råvarupriser visade bolaget motståndskraft i affärsmodellen och kassagenerering, vilket bekräftar vår syn på bolagets kvalitet och långsiktiga strukturella tillväxtmöjligheter”, skriver förvaltarna.

Även Orkla rapporterade starkt och överträffade marknadens förväntningar.

På kreditsidan lyfts Siriuspoint, Transcom och Heimstaden Bostad fram som positiva bidragsgivare efter starka rapporter.

"Fonden agerade selektivt och prioriterade bolag med starka balansräkningar och tydlig kassaflödesprofil."

Vid månadsskiftet var fondens tre största innehav Investor, Atlas Copco och Volvo, med portföljvikter på 4,4, 4,3 respektive 4,1 procent. Under månaden har aktieandelen reducerats från 63,0 till 61,5 procent.

Samuel Alaei
Nyhetsbyrån Finwire

Läsaren av innehållet kan anta att Finwire har erhållit eller kommer att erhålla betalning för utförandet av finansiella företagstjänster från bolaget. Ersättningen är på förhand avtalad och är inte beroende av innehållet.